时代周报记者 曾令俊 发自广州
6月初，河南证监局官网公布了洛阳银行最新一份上市辅导报告。洛阳银行筹备A股上市已有8年之久，但上市之路一直未有重大进展。同区域的中原银行已在港股上市，而郑州银行实现了在港股和A股上市。
在上市迟迟没有进展的情况下，洛阳银行又交出了一份不甚理想的2018年年报。在营业收入大幅增加的情况下，利润却几近“腰斩”。年报显示，该行去年实现营业收入127.43亿元，较上年同期增长19.09亿元；但归属于母公司股东的净利润为14.83亿元，较2017年同期的27.23亿元下降近一半。该行解释称，其原因是资产减值损失增加。该行不良率已连续三年增长，截至去年年末达到2.78%。
“把这些隐藏的风险暴露出来，一方面可以压缩报表的水分，更真实地反映银行的风险水平和真实抵抗系统风险的能力，同时也有助于提前释放部分的风险，避免风险在某些关键时刻集中爆发。”首创证券研发部总经理王剑辉告诉时代周报记者。
在2018年年报中，该行对上市只字未提。对于上市的最新情况以及不良率等问题，洛阳银行回复时代周报记者称，当前不方便接受采访。
增收不增利
年报显示，截至去年年末，洛阳银行总资产达2534亿元，较去年年初增加216.33亿元，增幅9.33％；该行去年全年实现主营业务收入为127.43亿元，同比增长17.62％；其归属于母公司净利润仅为14.83亿元，同比大降45.55％。
对于“增收不增利”的情况，该行在年报中解释称，资产减值损失计提增加。该行去年资产减值损失为34.7亿元，同比增长182.2%。
近三年，该行不良率呈上升趋势。2018年年底，该行不良率为2.78%，同比大幅增长；2017年年末、2016年年末，这一数字分别为1.57%、1.52%。该行去年贷款投放前三位的行业分别是：制造业贷款占比21.09%、批发和零售业贷款占比11.34%、房地产业占比8.59%。
“对于很多银行来说，制造业的不良贷款率是所有行业最高的，而且制造业的基数比较大。”华南某城商行对公业务人士告诉时代周报记者。
这一不良率或许并非洛阳银行的真实水平。监管部门要求逾期90天以上贷款应全部计为不良，但截至2018年年末，洛阳银行并未严格按照监管要求进行五级分类。
截至2018年年底，该行逾期三个月至一年贷款余额为11.88亿元、逾期一年至三年贷款余额为13.1亿元、逾期三年以上贷款余额为8191万元，合计逾期90天以上贷款规模约为25.8亿元。而该行披露的不良贷款额为24.82亿元，小于逾期90天以上贷款总额。
王剑辉告诉时代周报记者，信息技术的提升使得监管机构对数据的分析能力显著增强，从数据上发现，逾期90天以上的贷款，形成不良资产的概率就较大。“特别是在目前经济周期下行的情况下，这种风险显得更为突出和迫切，所以从技术上来说，将90天逾期的贷款化为不良资产是有技术依据的。”
随着不良贷款率的上升，洛阳银行拨备覆盖率开始下降。2016年、2017年该行拨备覆盖率分别为298.31%和305.53%，远高于监管要求的水平，2018年这一指标下降到182.43%。
筹备上市八年无进展
洛阳银行前身为洛阳市商业银行。2009年3月，经银监会批准，更名为洛阳银行。早在2011年10月，该行即与中信证券签署了上市辅导协议，并于次年5月份取得河南证监局的辅导备案受理函。
2017年6月，河南银监局发布《关于洛阳银行股份有限公司首次公开发行A股股票并上市方案的批复》，原则同意洛阳银行首次公开发行A股股票，发行规模不超过8.5亿股。
今年4月2日，河南证监局网站上发布的最新一期河南辖区在辅导企业名录显示，截至2019年3月31日，河南省共计有31家在辅导企业，洛阳银行排名第一位。
截至今年6月初，中信证券一共发布了42期辅导报告。第42期辅导报告称，洛阳银行的股东大会、董事会、监事会和高级管理层依法独立运作、相互合作、协调运转，较好地维护了股东利益和包括存款人在内的社会公众利益，保障了该行安全、稳定、高效运行。
辅导报告也提到，发行人尚有部分自有物业未取得房屋所有权、土地使用权证，部分租赁物业存在租赁合同未办理房屋租赁备案等瑕疵。该行目前仍存在的主要问题及解决措施包括：辅导机构将督促发行人持续与有关部门进行沟通协商，加快推进土地、房产等权属证明的办理工作，继续推进租赁物业的规范工作；目前发行人尚有部分外部批复文件未取得，辅导机构将协助发行人加强监管沟通，及时取得相关批复。
洛阳市财政局作为洛阳银行第一大股东，持股17.12%；河南省兆腾投资有限公司持股7.55%；江苏吴中集团持股5.28%。除此之前，其余股东持股比例均不足5%。中原信托去年入股该行，持股比例为4.45%，是该行第五大股东。
截至去年年末，该行资本充足率较2017年年底有所下降，为14.77%，核心一级资本充足率以及一级资本充足率均有所提高，分别为10.85%和10.94%。